新手必知的期貨教學指南 解析4個優勢2個風險|期貨基礎

分享在 facebook
Facebook
分享在 google
Google+
分享在 twitter
Twitter
分享在 linkedin
LinkedIn


你知道期貨槓桿的4個優勢,為什麼讓人著迷嗎?而槓桿優勢背後,你更該好好理解的2個風險。看完這篇,你將快速了解:投資期貨前該理解的4大優勢2大風險

一、什麼是期貨?能拿來幹嘛?

點擊00:21看影片段落

期貨就是一張未來的契約。契約上面寫好:
在什麼時間,我要用多少錢,買幾樣這個商品。那為什麼要有期貨?他可以幹嘛?

期貨的由來

從前從前,有個賣玉米的農夫。

玉米每季的價格,都會隨著天氣、收成和賣相而影響,造成價格波動

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎


這天,餐廳老闆發現:

這季的玉米特別便宜, 一包才20元。他很想要趁便宜,一口氣採買大量的玉米。
但買這麼多,放久也會爛掉,只能通通丟掉。但是他又擔心,之後價格會變貴,這樣成本會太高。

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎

這時,他想到了一個方法

他跟農夫說:
「我下一季初用一包25元,跟你買一包玉米,可以嗎?」

農夫答應了。

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎


老闆心想:

「太棒了,這樣我就可以避免玉米買太多,放到爛掉!也不需要用更貴的價格買玉米了!」

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎


殊不知,小學也心想:

「太棒了,這樣我就可以避免下一季玉米太便宜,害我慘賠。也不用擔心玉米賣不出去,放到爛掉了!」

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎


於是他們就簽訂了一個合約

為了避免到時候有一方違約跑路,所以都支付保證金

確保在未來時一定會履行契約

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎

期貨的用處


看到這你可以發現,不管是農夫或老闆,其實簽這個合約,都是為了避險

避免因為價格的波動而損失的風險。但到了投資市場時,就不只是為了避險而已。
大部分的人,是用實際價格跟契約價格的價差去獲利

比如:

你簽了一張下個月1號要用30元買1包玉米的合約。結果在這個月15號,玉米的市價變成1包35元時,你把這張合約賣給別人。這樣你就賺了5元,而這就是操作期貨用價差賺取獲利

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎

二、期貨介紹和新手必知用語

期貨的種類

點擊02:27看影片段落

相較於股票,期貨的選擇比較少。

大致可以分成兩大類:

第一類就是商品期貨,是有實體物品的期貨
比如:農產品玉米、金屬黃金、能源原油……。

第二類是金融商品,是跟金融相關的無形產品
比如:外匯、利率、指數、個股期貨……。

台灣最常聽到的指數期貨就是台灣加權指數期貨,也就是台指期

另外,個股期貨就是股票的期貨,我們也稱作股期。
這個股期跟股票可不一樣。

股期,是期貨的一種,只是他的商品是某家的股票

其他期貨是玉米或石油之類的。但也不是所有股票,都有股期。大概只有200檔左右。有興趣可以去「台灣期貨交易所」查詢哪些股票有期貨。既然跟股票是不同的東西,期貨當然有一些專屬用語。

期貨專屬用語百科

點擊03:09看影片段落

期貨的單位是一

像是一口黃金、一口原油、一口台指期、一口股期……。

這邊補充,一口股期的價值相當於兩張股票

建倉、持倉、平倉、轉倉、交割

假設你今天簽了一個合約 ,就叫做建倉
不管是買還是賣了一口1個月後100元的玉米期貨都是建倉

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎


持有著這個合約時,就叫持倉

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎


如果在約定到期前你把合約轉給別人,就叫做平倉


如果你想繼續持倉到期限後,你就必須先把你的合約轉給別人,然後再簽一個之後到期的合約, 這樣的動作就叫做轉倉

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎


假設你的合約到期時,你就必須交割,也就是一手交錢一手交貨
如果是玉米期貨,你就必須給他一筆錢,然後你就會得到很多玉米。

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎


這些名詞你只要大致知道就好,剩下的券商都幫你處理好了。

期貨的期限

點擊04:11看影片段落

不像股票沒有期限,期貨他的原型是合約,所以一定有期限。
期貨的合約有近月遠月

近月交易當月的連二或三個月遠月通常都是以季為固定月份,比如三月、六月、九月、十二月。

實際上的合約日期,每項商品都不同。比如說股期,近月就是交易當月的兩個月。

假設你六月交易,那近月合約就有七月跟八月可以選擇。

而遠月的話,就有九月、十二月跟明年三月可以選擇。

那買一口期貨要多少錢呢?
其實比想像中少。

三、操作期貨要多少資金?

1、保證金

點擊04:11看影片段落

期貨跟股票最不一樣也最重要的地方就是,要先繳交保證金才能操作期貨

還記得農夫和餐廳老闆的故事中。

他們為了預防彼此違約,所以都先付了一筆保證金嗎?

在投資市場上也是,你必須先匯入保證金,證明自己是有能力交出錢的,才能在市場上買賣期貨。

要在你的戶頭裡,存入最低的保證金額才可以建倉,也就是原始保證金

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎

當你的戶頭裡達到原始保證金的金額之後,你就可以用小小的錢,操作大大的資金,也就是槓桿。

所有的期貨都需要保證金像是台指期,你想買一口就要先付保證金。

如果是大台就要14萬8;小台就是需要3萬7。

如果是股期,就要看每家公司的保證金多少了,大部分都是落在13.5%。

確切的比例可以去「台灣期貨交易所」查詢。

如果今天你想買一張300元的台積電股票,但是沒辦法支出本金30萬時你可以考慮買台積電的股期

因為你只要先付8萬1保證金,就可以操作了。 而且一口股期就相當於兩張股票了。

2、保證金用意

在持倉的過程中,市場也會定期確定你的保證金額在可以容忍的範圍。

畢竟,對方也怕你到時候付不出來或偷偷跑路。

如果你戶頭裡的錢低於一個限度,也就是低於維持保證金時,他就會提醒你戶頭裡面的錢好像不太夠了,記得要補錢

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎


不然再低下去,到結算保證金的額度時,卷商就會認為你連保證金都付不出來,怎麼可能有錢履約?

然後把你的期貨強制平倉,並叫你補差額

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎


你有沒有買玩具或是買給小朋友的經驗?

在買之前爸媽都會說:
你要好好保管玩具,玩完都要收拾!

小朋友都會給你一個保證說:
好。

但後來,每次都不收拾或不珍惜玩具,爸媽覺得他沒有做到當初的承諾,也就是保證金過低時,爸媽就會強制沒收小朋友的玩具。這就是強制平倉,大家常說的爆倉

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎

3、交易成本(手續費+期交稅)


除了保證金外,再來要準備的錢是交易成本。
期貨的交易成本比股票低很多。

股票的成本:手續費0.1425%買、賣都需要付。

證交稅0.3%的時候需要付。

假設,你買並賣一張100元的股票

那這樣就要花手續費285 ( 100 X 1000 (一張) X 0.1425% X 2 ) 加 證交稅300 ( 100 X 1000 X 0.3% ) 等於585元


期貨的成本:
手續費:一口大概15-50元之間,買、賣都要付一次。

期交稅0.002%買、賣都要付一次。

假設手續費是一口50元。你買並賣了一口100元的股期

我們前面有提到股期1口等於2張股票

那成本就是手續費100 ( 50 X 2 ) 加 期交稅8 ( 100 X 2000 (一口) X 0.002% X 2 ) 等於108元

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎

計算非常複雜,但你只要記得期貨的交易成本低很多就好。

4、交割金(粗心的人才會要付)

如果你一直持有這口期貨到合約到期當天,那你就必須付交割金

但一般投資人很少會持倉到交割那天。因為通常,你會在那之前就平倉,所以只需付價差的錢就好。

這跟股票很不同,因為股票是在交割後的兩天內要匯入交割金

假設你在1/1買入,並持續持有這張股票。你就要在1/3以前匯入交割金。

歷經千辛萬苦,你總算了解期貨是什麼了。接下來到了,你最重要的環節:
期貨的優勢與風險

四、期貨的4大優勢

點擊08:11看影片段落

1、低本金

我們從前面可以知道期貨的交易成本低之外,也只需要先繳交保證金就好。

這樣一看,比起其他投資標的,期貨的本金需求低很多。

2、高槓桿

因為第一點的低本金,所以你只需要用小小的錢,就可以操作很大的金額

比如說:
你只要付約15萬,就可以操作總價值相當於220萬元的大台指。 而且只要漲1點,你就可以賺到200元

3、可以雙向交易(操作靈活)

期貨操作非常自由上漲和下跌都可以獲利

不像股票有些限制。並不是所有的股票,下跌時都能讓你做空獲利。

4、標的較少(專注)

以台灣股票來說,你要先從1600多檔股票中,選出投資標的再去找進出場點。

但期貨,你就只有一個或少數商品選擇。你就只要專注在進場和出場時機就好。

接下來,我們來講講風險。

五、期貨的2大風險

點擊09:15看影片段落

1、高槓桿

期貨的第一個風險,也是最需要注意的。

如果沒有好好控管這個風險,可能會害你傾家蕩產。

高槓桿是雙面刃,是優勢沒錯,但它同時也是風險。

我們來看看為什麼?

如果今天是買一口100元的股期漲一點,就賺了200元,賺錢當然很棒。

相反的,萬一是看錯方向,跌一點,就會賠了200元。

所以它的風險,也是相對的

如果你想要更仔細的了解台指期股期,漲一點、跌一點 ,是賺多少、賠多少?

可以到網頁下方去領取表格
也可以試著把表格內的獲利金額,想成虧損金額,並算算看如果是跌一千點,會虧多少。

這樣你就會知道高槓桿的風險帶來的風險你能否承受。

解決方法那要怎麼控制好風險?

就是要先學習,然後更謹慎的投資


因為槓桿作用,操作期貨保證金不用太多。

但千萬不要只準備一口的保證金就進場投資,要記得控制自己的風險。

大多數的人在期貨失手,都不是操作問題,而是沒有控制好風險。

建議:
不要讓自己的戶頭裡,真的只有最低保證金而已。

維持存三口、下一口的1:3方式。

比如:
原本一口小台的保證金要3萬7元。

你存入3口,也就是11萬1,風險就會大大降低。

而且,也能避免你一個不注意,保證金低於最低額度,而被強制平倉,賠掉本該賺到的獲利。

2、注意結算日

第二個要注意的風險,就是結算日期。

我們說期貨是個合約嘛,所以如果合約到期了,就要履行,付交割金。

比如:
你買一口大台,結算日是每個月第三個禮拜三。

但是你忘記了結算日是什麼時候,甚至忘記自己有買這個期貨。

結果到了結算日當天,你就必須付交割金額。所以千萬要記得,結算日是什麼時候。

那每項標的的結算日都不同,所以你可以到「台灣期貨交易所」去查詢。

六、重點整理


點擊11:05看影片段落,最後我們再幫你做一個重點整理。

1、期貨是?

期貨就是,未來的契約
契約上必須有時間、金額、商品、數量
期貨有商品期貨。比如:玉米、石油…
也有金融期貨。比如指數:股期、外匯…

期貨是以口為單位

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎

2、期貨用語

建倉就是簽一個合約。
持倉是持有合約。
平倉就是把合約轉賣給別人。
交割就是合約到期,進行履約。

3、保證金

期貨的保證金用語意義都不同。
在建倉之前一定要匯入原始保證金以上的金額。

當金額低於維持保證金時,會提醒你要注意。
若再低於結算保證金時,就會強制幫你平倉。

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎

4、期貨的4個優勢

1、低本金

保證金跟交易成本的很低。

2、高槓桿

用少少的保證金跟手續費就可以操作大金額的期貨。

3、雙向交易

用少少的保證金跟手續費就可以操作大金額的期貨。

5、標的不多容易專注

用少少的保證金跟手續費就可以操作大金額的期貨。

5、期貨的2個風險

1、高槓桿

為了避免保證金不夠,造成期貨商強制平倉。
所以強烈建議你執行1:3

存3口、下1口。以降低槓桿比例來控制風險。

2、注意結算日

注意結算日期,免得要付交割金。

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎


股票跟期貨有哪些不同呢?
期限:股票沒有期限;期貨有。
交易成本:股票較高;期貨較低。

最後,你只要記得:
期貨要先付保證金才能操作;但股票買了之後兩天內要付錢。

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎

希望今天的分享,讓你更清楚什麼是期貨了!
如果你還想學更多怎麼聰明開戶不吃虧,可以點這裡>>股票、期貨開戶

或是對下單介面有任何疑慮>>下單操作介面介紹

趕快去精進自己吧!

有什麼想法或想看的主題的話,也歡迎在下方留言和我們討論!

最後提供台灣常見期貨的獲利表格給你:

期貨教學_期貨槓桿_期貨新手_期貨_期貨基礎


如果這個表格或這篇文章對你有幫助的話,也記得幫分享給對期貨不熟的股市新朋友喔!
上方我們的Youtube期貨教學影片,也記得按個喜歡訂閱我們的頻道!

分享:

分享在 facebook
Facebook
分享在 google
Google+
分享在 twitter
Twitter
分享在 linkedin
LinkedIn

2 thoughts on “新手必知的期貨教學指南 解析4個優勢2個風險|期貨基礎”

留言處

留言需填寫電子郵件,郵件不會公開。 *爲必填欄位

查看更多文章

登入

免費註冊

或使用電子郵件

按下「註冊」視同您已同意隱私權政策使用條款